Tinexta: accordo vincolante per acquisizione 65% Ascertia Limited
January 18 2023 - 2:52AM
MF Dow Jones (Italian)
Tinexta, società leader nei servizi Digital Trust, Cybersecurity
e Business Innovation, attraverso la sua controllata InfoCert, la
più grande Certification Authority d'Europa, annuncia la
sottoscrizione di un accordo vincolante per l'acquisizione del 65%
del capitale di Ascertia Limited.
Ascertia, si legge in una nota, è un player di riferimento nel
mercato del Digital Trust. Basata a Londra (UK), Ascertia opera
anche negli Emirati Arabi Uniti e in Pakistan. Riconosciuta da
Gartner come attore di riferimento in ambito PKI (Public Key
Infrastructure), infrastrutture necessarie per implementare
soluzioni di crittografia a chiave pubblica per proteggere le
comunicazioni, le autenticazioni e l'integrità delle transazioni
digitali. Ascertia offre anche prodotti di firma digitale conformi
al regolamento eIDAS e agli standard ETSI.
La transazione prevede l'acquisto del 65% del capitale di
Ascertia a fronte di un corrispettivo pari a 18,3 milioni di euro
oltre alla posizione finanziaria netta, a cui corrisponde un
Enterprise Value della società di 28,2 milioni di euro. Sono
inoltre oggetto dell'accordo due Earn-out stimati in complessivi
6,3 milioni, rispettivamente sulla base delle performance 2023 e
2024, e una Put/Call sul rimanente 35%, esercitabile
all'approvazione del bilancio 2025, che comporta l'iscrizione di un
indebitamento stimato in 13,1 milioni.
Alla data del closing sarà sottoscritto un patto parasociale,
già definito tra le parti, contenente disposizioni inerenti alla
governance del gruppo Ascertia e alla circolazione delle
partecipazioni in Ascertia oltre ad accordi relativi ai rapporti
con il top managment di Ascertia.
Alla luce di quanto riportato, l'investimento complessivo per il
100% della società è stimato in 37,7 milioni di euro, l'esborso è
distribuito nel tempo come di seguito: Cash out iniziale di 18,3
milioni di euro, Debito Earn Out sui risultati 2023 di 1,4 milioni
di euro, debito Earn Out sui risultati 2024 di 4,9 milioni di euro,
debito Put Option sui risultati 2025 di 13,1 milioni di euro. Tutti
gli importi sopra indicati ipotizzano una posizione finanziaria
netta di Ascertia pari a zero.
L'acquisizione di Ascertia sarà finanziata con la liquidità
esistente.
Il closing è previsto entro il primo semestre 2023.
"Questo accordo segna un significativo passo in avanti nel
raggiungimento dei nostri obiettivi - commenta Pier Andrea
Chevallard, ad di Tinexta -. L'internazionalità di Tinexta è sempre
più marcata, con l'ingresso in mercati importanti come UK, Middle
East e North Africa. Inoltre, nel perimetro di Tinexta entra un
asset tecnologico di grande valore che si integra perfettamente con
l'offerta di InfoCert e ci permette di confermare il posizionamento
di leader nel Digital Trust e attore centrale nel mercato globale
delle transazioni digitali".
"L'acquisizione di Ascertia apre opportunità significative -
aggiunge Danilo Cattaneo Ceo di InfoCert - i sistemi di Public Key
Infrastructure sono alla base dei servizi che già offriamo e,
poiché vengono veicolati in diversi paesi su scala internazionale,
rappresentano un elemento di accelerazione per una più ampia
diffusione del nostro portafoglio d'offerta. Inoltre, al solido
expertise tecnologico si aggiunge un network di clienti e partner
internazionali di primaria importanza e l'accesso a una factory di
ricerca e sviluppo a costi particolarmente competitivi".
"Questa acquisizione rappresenta una fantastica opportunità per
le due società per capitalizzare le competenze esistenti e per
creare nuove sinergie - ha dichiarato Liaquat Khan, Ceo di Ascertia
Limited. InfoCert è specializzata in servizi di digital trust e
applicazioni di business a livello Qualified in Europa, Ascertia ha
costruito la sua reputazione su prodotti di PKI (Public Key
Infrastructure) e firma digitale solidi e ad alta affidabilità. I
nostri clienti e partner globali beneficeranno di una offerta
completamente integrata di soluzioni in ambito digital trust, tra
cui applicazioni certificate Common Criteria, software PKI e
trusted business aplication, erogate sia su dispositivi o server
locali, sia su infrastrutture cloud nazionali o offerti in modalità
SaaS globale. Un'offerta unica con appeal globale."
Tinexta è stata assistita nell'operazione di acquisizione di
Ascertia da Roland Berger per l'analisi commerciale, da EY per le
attività di due diligence finanziaria e fiscale e da
Gianni&Origoni per la due diligence legale ed il supporto alla
negoziazione dei testi contrattuali. Ascertia Limited si è avvalsa
della consulenza M&A di Acuity Advisors Limited, della
consulenza contabile di Alliotts LLP e della consulenza legale di
Eversheds Sutherland.
com/mcn
fine
MF-DJ NEWS
1808:37 gen 2023
(END) Dow Jones Newswires
January 18, 2023 02:37 ET (07:37 GMT)
Copyright (c) 2023 MF-Dow Jones News Srl.
Tinexta (BIT:TNXT)
Historical Stock Chart
From May 2024 to Jun 2024
Tinexta (BIT:TNXT)
Historical Stock Chart
From Jun 2023 to Jun 2024